一天晚上，新月斜挂。在一堆草丛中的树叶上，有一个花生似的圆乎乎的东西立在那儿。这一定是颗卵吧！这是蝴蝶的卵还是蚕的卵呢？
过了一会儿，那个花生似的圆乎乎的卵里出来了一只无比丑陋的家伙。那个家伙有一张黑色的脸，看上去没有眼睛，身穿淡绿色的衣服。那是毛毛虫呀！那个家伙一定是非常饿，一出来就把卵给吃得一干二净，一点儿也不剩。可是，它还是非常非常饿，一直在用它那灵敏的鼻子去寻找可以吃的东西。
过了一个星期，它终于找到了一片绿叶。对一只毛毛虫来说，绿叶就是一片非常非常大的草原。毛毛虫一看到绿叶就像饿狼似地冲过去。当它把全部绿叶都吃完了后，它发现自己披上了一件绿黑色的外衣。过了几天，毛毛虫身上穿的衣服绿色的衣服变得更绿，黑色的变得更黑，好像老虎的尾巴。
毛毛虫觉得自己已经吃得足够饱啦，就爬到一根树枝上。看样子是在蜕变，它先用黏液把尾巴粘住，做了一个倒立。慢慢地从毛毛虫头部地方裂出一条缝，接着有个像猕猴桃似的东西钻了出来，把黑色的皮皮给脱掉，倒挂在树枝上。渐渐地，毛毛虫开始吐丝了，它越吐越多。不一会儿，毛毛虫吐出来的丝把整个身体都包裹住了。最后，毛毛虫的翅膀慢慢钻出来，它向蔚蓝的天空飞去。
它为自己变成蝴蝶感到非常骄傲，自豪。最后它变成了蝴蝶群中的王。
